3月基金发行市场回暖 数量规模环比大幅增长
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记者 曹雯璟 张玲
3月以来,基金发行市场持续回暖,当月新基金成立数量、发行总份额等均创下年内新高。
业内人士表示,当前,权益基金发行开始有所起色,债券基金“吸金”效应仍在持续。展望后市,随着市场持续回暖,建议投资者关注有利于活跃资本市场的相关政策,适时入市。
3月基金发行显著回暖
数据显示,以基金成立日口径统计,3月新成立137只基金,总份额1507.63亿份,平均份额为11亿份,环比分别增长128.3%、317.7%和82.7%。
分类型来看,3月份,股票型基金成立数量最多,有48只;新成立债券基金46只、混合型基金30只,还有8只FOF。此外,QDII基金、REITs基金分别成立了3只、2只;3月没有货币基金和另类投资基金成立。
从募集份额来看,债券型基金发行份额最多,3月份募集总份额达到1132.15亿份,占比75.09%;股票型基金合计募集246.77亿份,占比16.37%;混合型基金、FOF基金、REITs基金、QDII基金份额占比分别为6.25%、1.66%、0.46%和0.16%。
3月发行市场回暖,从新基金的募集速度也可以看到,提前结募的主动权益产品明显增多,共有50只产品提前结募,其中主动权益产品占26%。对比来看,2月份有29只产品提前结募,主动权益产品占20%。
回顾3月基金发行市场,上海证券基金评价研究中心分析师汪璐表示,3月的发行市场,债券基金“吸金”效应最为明显,权益基金开始有所起色。其中,被动指数型基金3月募集金额为2月份的六倍;中证A50ETF市场热度较高,9只产品的发行份额占3月份被动指数基金发行总规模的45.6%。
国联基金认为,近期A股市场明显回暖,基金发行市场展现出整体向好态势,3月发行数量和份额均实现显著增长。同时,提前结募的产品数量增加,反映出市场活跃度提升和投资者信心恢复。基金公司也在加速布局市场热点,积极推出新产品,基金发行节奏逐渐加快,显示基金公司对当前环境和未来市场预期的积极态度。
从一季度整体情况来看,当季成立新基金292只,发行总份额2433.98亿份,平均发行份额8.34亿份,均不及去年四季度。
基煜基金认为,基金发行市场整体略有回暖,但仍显“冷热不均”。过去一年,债市走势较好,债基的认购热情较高。而权益市场大幅波动,权益基金发行难度仍相对较大。红利风格稳定的表现和近期科技板块火热,使得红利主题基金和科技主题基金成为权益类基金发行的热点。
发行市场有望持续回暖
对于后续基金发行市场,多位业内人士持乐观预期,认为基金发行有望持续回暖。
基煜基金表示,今年以来利率强势下行,债市的赚钱效应较好。整体来看,长久期债券表现亮眼,吸引资金大量涌入。预计短期债市将维持较好的表现,基金发行热度也将延续。权益方面,随着市场交易情绪回暖,成交额持续放大,投资者信心正在恢复,权益基金发行有较大概率走出过去两年的低谷。
国联基金表示,当前基金公司产品布局力度都比较大,积极为市场回暖做准备。投资者选择基金,权益类可关注央企红利与科技领域的产品;固收类产品中,政金债基、利率债基等值得关注。
“公募基金作为普通投资者的最佳投资工具之一,随着中国经济走稳和A股市场夯实基础,基金市场有望赢得更多的信任,基金发行形势也有望大幅好转。建议投资者以长期视角和配置理念看待基金市场的投资机会。”汪璐表示,短期来看,市场信心的修复还需要基本面反复确认,投资者可持续关注有利于活跃资本市场的相关政策,适时入市。
4月百余只新基“同台竞技”
数据显示,4月基金发行继续加速,有百余只新基金投入发行。包括正在发行的67只,以及根据招募说明书计划4月面市的40只新基金。
从新发基金类型来看,中长期纯债基金、偏股混合型基金、被动指数型基金居多。
多家基金公司表示,后续会趁市场回暖积极行动,在固收、权益、“固收+”、ETF等多个方向加大布局力度;同时也会继续做好持营,让投资者获得更好的投资体验。
“开年以来,公司积极上报指数型基金。指数及其增强基金特征明确、风格稳定,是很好的资产配置工具。”中信保诚基金量化投资部表示,下一阶段布局新产品,将从相对禀赋优势出发,以“增强”为抓手,遵循“从宽基规模到主题行业、从主题行业到风格策略”的基本路径,为市场提供“Alpha+Beta”工具型产品。
“今年公司在主动零售产品布局上以均衡策略为主,不押注单一风格和品类,聚焦低波稳健‘固收+’策略;被动指数方面,围绕超跌成长、景气度提升以及风格策略等方向展开布局。”沪上一位大型基金公司产品人士表示,对于主动权益、“固收+”策略、ETF等产品,公司会持续发力,已经安排了一些新发产品;整体更看重持营,争取细水长流,给投资者带来较好的投资体验。
国泰基金表示,春节以来权益市场明显反弹,债券市场表现也不错,渠道销售有所回暖。未来产品新发趋势是少而精,逐渐将工作重点从增量创新转向存量产品的持营和维护。在此基础上,集中挖掘一些能够满足投资者细分需求的创新产品,精准布局。
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来源:中国基金报